В прошлой статье, где представлен общий обзор по теме Центробанков, я сказал, что история ЦБ начинается с Банка Англии. Во всех учебниках и справочниках говорится, что Банк Англии был учрежден в 1694 году. Но почему-то никогда всерьёз не объясняется: почему именно в это время? Почему, например, не веком раньше или веком позже? Да потому что Банк Англии стал детищем буржуазной революции на островах Туманного Альбиона.
Как пишут учебники новой истории, буржуазная революция в Англии в 1640 году. Длилась она достаточно долго. Можно отметить такое трагическое событие как казнь английского короля Карла (из династии Стюартов) в 1649 году. Революционный процесс закончился в 1688-89 гг., когда произошла так называемая «Славная революция». Подпавший под контроль ростовщиков английский парламент постановил изгнать Якова II из страны, а на трон пригласить правителя протестантской Голландии Вильгельма Оранского. В 1689 году состоялась его коронация. Именно при этом Вильгельме и произошло создание центрального банка страны. Он получил название Банка Англии (это название сохраняется до настоящего времени). Известна точная дата рождения Центробанка – 27 июля 1694 года. Получается, что с момента окончания революции до учреждения Банка Англии прошло всего лишь пять лет. И сама буржуазная революция, а учреждение Банка Англии были инициированы ростовщиками, которые в средние века были третьим сословием, их деятельность носила полуподпольный характер. Ростовщикам было тесно в своем «подполье», так как в христианском мире были жесткие ограничения и даже запреты на предоставление денег и иного имущества под процент. Желающих разобраться в этом вопросе отсылаю к своей книге: В. Катасонов. Капитализм. История и идеология «денежной цивилизации» (М.: Институт русской цивилизации, 2015).
В учебниках по обществоведению обычно пишут, что буржуазные революции завершаются созданием такого института, как парламент. Нет, буржуазные революции готовятся и проводятся ради создания Центробанка, а парламент – не более чем «фиговый листок», прикрывающий реальный институт власти – ЦБ. Невольно на память приходят слова «папаши», Меира Ротшильда (1744-1812): «Дайте мне управлять деньгами страны, и мне нет дела, кто будет устанавливать там законы». История последних двух веков дает бесчисленное количество свидетельств того, что именно банкиры управляют странами, развязывают войны и дают направление ходу событий в сфере международных отношений.
Кстати, спустя примерно век после Англии буржуазная революция произошла во Франции (она датируется периодом 1789-1799 гг.) В 1800 году Наполеон Бонапарт издал указ о создании Банка Франции. Получается, что Центробанк был учрежден уже через год после окончания французской революции. Контроль над этим ведомством и монополию на французские финансы получили 15 крупнейших банков Франции, которые поддерживали революцию.
Но вернёмся к Банку Англии. Естественно, что он был учрежден как частный институт. Детали проекта разрабатывались тогдашним аферистом Уильямом Паттерсоном. Банк был задуман как эксклюзивный кредитор правительства, должен был выдавать ему кредиты под 8% годовых в обмен на долговые расписки правительства (облигации). Примечательно, что Банку Англии было разрешено частичное резервирование своих обязательств, т.е. фактически позволялось делать деньги «из воздуха». Наконец, основным «резервом» Банка Англии должно было стать не золото, а долговые расписки правительства; за счет последних должно обеспечиваться полностью кредитование правительства, а также выдача иных кредитов. Фактически в «проекте» У. Патерсона содержались все основные элементы современного механизма эмиссии денег центральными банками развитых стран (за исключением того, что в «проекте» еще предусматривалось использование золота, хотя его роль уже была второстепенной).
В первый же год Банк Англии выдал королю кредит на сумму 1.200.000 фунтов стерлингов при наличии золота в подвалах банка на 720.000 фунтов стерлингов. Кредиты правительству и проценты по ним погашались за счет налогов. Такая система устраивала как акционеров Банка Англии (ростовщиков, членов королевской семьи, ведущих аристократов), так и правительственных чиновников, т.к. они получали доступ к постоянному источнику кредитов. При такой системе быстро росли прибыли акционеров Банка Англии и правительственный долг. Система порождала беспредельную коррупцию, способствовала сращиванию финансовой мощи ростовщиков и «административного ресурса» правительственных чиновников. В убытке был лишь английский народ: он нес налоговое бремя, порождаемое долгом. Кроме того, на него ложились все тяготы кризисов, которые были неизбежны при быстром росте долга. Наконец, надо учитывать, что часть кредитов Банка Англии не была обеспечена ни золотом, ни товарами. Поэтому вопреки устоявшимся представлениям, что «в те времена инфляции быть не могло», в стране происходил рост цен, который в первую очередь бил по простому народу. Началось «бегство» от бумажного фунта в золото. Поэтому уже в 1696 г. король издал закон, запрещающий Банку Англии платить «натурой», т.е. золотом. Таким образом, уже через несколько лет после основания Банка Англии механизм денежной эмиссии стал таким, каков он сегодня в США и других развитых странах.
Опуская многие детали, перехожу к ряду важных событий в истории Банка Англии после завершения наполеоновских войн. Прежде всего, это переход Банка Англии под контроль одного и сыновей «папаши» Ротшильда – Натана Ротшильда. Это произошло после известной битвы при Ватерлоо 1815 года. Натан пустил слух о том, что, мол, Наполеон выиграл ту битву, что привело к обвалу акций Банка Англии на Лондонском рынке. Натан за бесценок их скупил, получив в свои руки контрольный пакет. Другое событие – принятие английским парламентом (который также перешел под контроль Натана Ротшильда) в 1816 году закона о золотом стандарте. Именно с этого момента начинается более чем полуторавековая история золотого стандарта в Европе и в мире. Это стандарт предусматривал свободный размен бумажных фунтов на жёлтый металл Банком Англии. В действие стандарт вступил в 1821 году. Однако Банк Англии сразу же стал выпускать банкнот существенно больше, чем было золота в его подвалах, что способствовало возникновению кризиса 1825 года. После этого в Англии появилась достаточно влиятельная группа сторонников «обуздания» эмиссионной активности Банка Англии – так называемая «денежная школа», представители которой считали, что кризис 1825г. возник по причине «отрыва» эмиссии денег Банком Англии от его металлического запаса. Да и печальный опыт короля Уильяма по фактическому «отсоединению» денежной эмиссии от золота, который кончился разгулом инфляции в конце XVII-начале XVIII вв., также вспомнили. Банк Англии хотел стать примером образцового института, которому подражали бы денежные власти других стран путем принятия золотого стандарта. Ротшильдам золотой стандарт в Европе был нужен для того, чтобы Центробанки других стран брали у них (Ротшильдов) золотые кредиты. Золото не должно было лежать мертвым сокровищем (как это показано, например, в маленькой трагедии А.С. Пушкина «Скупой рыцарь»), а «работать» и приносить прибыль. Не сразу, не вдруг, но Центробанки других стран стали переходить на золотой стандарт во второй половине XIX века (в Российской империи золотой рубль появился в 1897 году – благодаря стараниям тогдашнего министра финансов С.Ю. Витте). И это произошло благодаря напряженной деятельности Банка Англии, за которым стояли Ротшильды.
В 1844 г. наступил новый рубеж в развитии Банка Англии. В указанном году был принят так называемый Акт Пиля, который вводил ряд новшеств в деятельность центрального банка страны. В частности, Банк Англии получил исключительные права в деле эмиссии банкнот в стране. При этом, правда, другие банки не лишались права эмиссии, но максимальный объем их эмиссии фиксировался на уровне 1844 года. С этого момента Банк Англии получал фактически право на 2/3 всей эмиссии банкнот в стране, и с каждым годом эта доля увеличивалась. Другие банки постепенно «выходили из игры»: за 1844-1921 гг. эмиссионную деятельность прекратили все банки кроме Банка Англии (207 частных банкирских домов и 72 акционерных банка). Акт Пиля устанавливал высокий уровень золотого покрытия банкнотной эмиссии Банком Англии. В определенной мере шаг по обеспечению высокой степени золотого покрытия эмиссии был для Банка Англии делом не только внутренним. Ведь Великобритания была инициатором распространения золотого стандарта по всему миру, и она обречена была на то, чтобы собственным примером показать, что такое настоящий золотой стандарт.
Вместе с тем, следует отметить, что действие Акта Пиля вплоть до окончательной отмены золотого стандарта неоднократно приостанавливалось. Особенно длительной была приостановка после начала первой мировой войны до 1925 года. Это давало возможность центральному банку страны значительно увеличивать эмиссию бумажных денег. Впрочем, в 1930 году денежная эмиссия была окончательно отвязана от драгоценного металла. Просуществовавший в чистом виде (т.е. с учетом временных приостановок) сотню лет, золотой стандарт Англии приказал долго жить.
На протяжении примерно одного столетия Банку Англии удавалось поддерживать статус британского фунта стерлингов как мировой валюты. Причем другие валюты на фоне фунта стерлингов выглядели просто «карликами». Но монополизму британской валюты пришел конец после окончания Первой мировой войны. На международную арену вышел доллар США, который стал эмитироваться созданной в декабре 1913 года Федеральной Резервной Системой США. К тому же в результате войны Америка из крупнейшего чистого международного должника превратилась в крупнейшего чистого кредитора. В период между двумя мировыми войнами установился неустойчивый паритет двух мировых валют – британского фунта стерлингов и американского доллара. Вторая мировая война положила конец этому паритету. Монопольные позиции в мире валюты занял доллар США, а британский фунт окончательно отошел на вторые позиции.
В истории Банка Англии следует также выдедить такое событие, как его национализация в 1947 году. Национализация Центробанков, как я отметил в первой статье «Панорамы Центробанков», стала общемировым трендом после второй мировой войны. Возникала видимость, Банк Англии был включен в систему государственного управления Британии. Но это была видимость. При формально государственной собственности на капитал Банка Англии этот институт сохранил свою независимость от всех трех ветвей государственной власти.
С учетом ограниченного формата статьи вынужден перейти к сегодняшнему времени. Банк Англии конечно же утратил свое былое величие. В XIX-XX вв. те страны, которые учреждали свои Центробанки, прежде всего изучали опыт Банка Англии и пытались по возможности его копировать. В прошлой статье я отмечал, что в какой-то мере статусный уровень Центробанка можно оценивать по величине резервов в той валюте, которую эмитирует ЦБ. В «корзине СДР» среди пяти валют (доллар США, евро, китайский юань, японская иена и британский фунт стерлингов) британская валюта находится на последнем месте. Ее «вес» в «корзине» определен в 7,44%. А теперь посмотрим на статистику Международного валютного фонда по валютной композиции суммарного объема валютных резервов стран-членов Фонда. На британский фунт стерлингов в конце 2023 года пришлось всего 4,84%. Для сравнения: доля доллара США равнялась 58,40%; доля евро – 19,97%. Все это свидетельствует о «закате» и британской валюты, и Банка Англии.
Ещё один штрих из сегодняшней жизни Банка Англии. Как известно, он вместе с другими ведущими Центробанками ещё в разгар мирового финансового кризиса начал проводить политику «количественного смягчения», которая выражается в резком снижении ключевой ставки и наращивании денежной массы (за счет покупки казначейских бумаг и увеличения валюты баланса). В настоящее время политика «количественного смягчения» сменилась на «количественные ужесточения». Это привело к тому, что Центробанки лишились даже скромной прибыли и даже столкнулись с убытками. Отрицательные финансовые результаты по итогам 2022 года получили Банк Англии, Национальный банк Швейцарии, Резервный банк Австралии, Банк Франции, Бундесбанк, Центральный банк Нидерландов. К этому списку в 2023 году добавились ФРС США и ЕЦБ. Я уже неоднократно об этом писал. (См., например: Катасонов В. Убытки ведущих центробанков, или «Похмелье» после затяжного «загула» «количественного смягчения») Центральные банки накапливают свои убытки, частично их покрывая за счет своих резервов. А если резервы закончатся? Видимо, будет применен британский прецедент. Что это за прецедент? Как я выше отметил, Банк Англии столкнулся с убытками в 2022 году, в прошлом году они продолжали нарастать. И вот британское казначейство приняло решение: покрыть убытки Банка Англии за счет денег государственного бюджета. В августе прошлого года агентство Блумберг сообщило, что правительство Великобритании перечислило Банку Англии 14,3 миллиарда фунтов стерлингов (18,3 миллиарда долларов). Подробнее об этой истории можно узнать из моей статьи: Катасонов В. Британское казначейство бросает спасательный круг Банку Англии. Один из старейших центробанков мира получает казённую помощь на покрытие убытков. Разве «спасательный круг» от британского казначейства не является признаком «заката» некогда самого главного Центробанка мира – Банка Англии?
